CaixaBank, entidad financiera líder en el mercado español, ha cerrado hoy con éxito una emisión de bonos senior a cinco años en los mercados de capitales por un importe de 1.000 millones de euros y ha generado una demanda de más de 2.500 millones de euros.
El precio de la emisión se ha fijado en 245 puntos básicos sobre el midswap, el índice de referencia para este tipo de emisiones, por debajo del precio inicial (255 pb) gracias a la importante demanda recibida. El cupón se ha situado en el 3,125% y el coste de la emisión supone un spread de 24 puntos básicos sobre la deuda del Tesoro Español en el mismo plazo.
Esta nueva emisión se enmarca dentro del plan financiero del ejercicio 2013 que refuerza la excelente posición de liquidez de CaixaBank, elemento clave en la estrategia de prudencia financiera de la entidad. A 31 de marzo de 2013, la liquidez alcanzaba los 61.325 millones de euros, con un aumento en el primer trimestre de 8.233 millones de euros, en su práctica totalidad de disponibilidad inmediata, lo que supone el 16,7% de los activos totales.
Además, CaixaBank mantiene un elevado nivel de solvencia con un Core Capital (Basilea II) del 10,6%, tras la integración de Banco de Valencia y la devolución anticipada de los 977 millones de ayudas del FROB a Banca Cívica.
Elevada demanda en las emisiones de CaixaBank
En enero, CaixaBank ya cerró con éxito una emisión de bonos senior a tres años en los mercados de capitales por un importe de 1.000 millones de euros con una demanda de más de 5.000 millones de euros. En marzo, se colocó una emisión de cédulas hipotecarias a cinco años por un importe de 1.000 millones de euros y generó una demanda de más de 2.700 millones de euros.
CaixaBank, cuyo consejero delegado es Juan María Nin, ha aprovechado las favorables condiciones del mercado para continuar su programa de emisiones institucionales y demostrar la confianza y valoración de las fortalezas de la entidad por parte de los mercados mayoristas. La emisión ha obtenido muy buena respuesta por parte de los inversores institucionales, con más de 160 órdenes. Destaca, especialmente, el interés por parte de inversores internacionales, lo que pone de manifiesto el interés por las emisiones de CaixaBank en el extranjero.
Los inversores internacionales representan el 71% de la colocación
El 71% de la emisión se ha colocado entre inversores internacionales, destacando, principalmente, países como Reino Unido, Francia y Alemania, y la participación de inversores como gestoras de fondos de inversión y de pensiones, compañías de seguros y bancos privados.
CaixaBank espera que esta emisión de bonos senior sea calificada por las agencias Moody’s, Fitch, Standard & Poor’s y DBRS con un rating de Baa3, BB, BB- y A low, respectivamente. Esta operación cuenta con la consideración de benchmark, por lo que sus títulos podrán negociarse en los principales mercados mundiales de deuda.
Los bancos colocadores de la emisión han sido Barclays, CaixaBank, Crédit Agricole, Goldman Sachs y HSBC.